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2015年9月,A股定向增发市场萎缩。根据投中研究院统计数据显示,本月共有47家A股上市公司实施了定向增发方案,数量与上月53家相比下降了11.32%;再融资金额为764.96亿元,环比上升了15.28%。与此同时,本月有69家A股上市公司宣布了定向增发预案,环比下降了14.81%;预计融资金额总计2925.74亿元,环比上升20.37%。
9月定增市稍有回暖47家上市公司再融资764.96元
根据投中研究院统计数据显示,本月共有47家A股上市公司实施了定向增发方案,数量与上月52家相比下降11.32%;再融资金额为764.96亿元,环比上升了15.28%。与此同时,本月有69家A股上市公司宣布了定向增发预案,环比下降14.81%;预计融资金额总计2925.74亿元,环比上升20.37%。从单笔融资金额来看,本月实施定增的47家企业平均单笔融资金额为16.28亿元(见图1)。
图12014年9月至2015年9月A股上市公司定向增发预案与完成情况比较
2015年9月,在发布定增预案的企业中,七喜控股(002027.SZ)以资产置换并发行股份及支付现金的方式收购分众传媒100%股权并非公开募集配套资金的这一笔交易为本月宣布定增规模最大案例(见表1)。
此笔交易中,七喜控股以资产置换并发行股份及支付现金的方式收购分众传媒全体股东持有的分众传媒100%股权,并非公开发行股份募集配套资金。其中发行股份购买资产的发行价格为10.46元/股,预计合计发行381,355.64万股,发行股份募集配套资金的发行价格为11.38元/股,预计募集资金为50亿元。(见表1)。
表12015年9月A股宣布定增上市公司拟融资规模TOP10
2015年9月,在已经实施定向增发的上市公司中,双钱股份(600623.SH)发行股份940,784,985股,发行价格12.38元/股,募集资金净额为116.47亿元,在本月已经实施定增的上市公司中融资规模居首位(见表2)。
表22015年9月A股完成定增上市公司融资规模TOP10
9月份定增上市首日平均收益率59.61%
定向增发收益方面,根据投中研究院统计,2015年9月完成定增的47家上市公司定增上市首日平均收益率*为59.61%(见图2)。其中,新开源(300109.SZ)、万昌科技(002581.SZ)、任子行(300311.SZ)上市首日收益率分别达到了254%、241%和239%,占据了本月定增上市首日收益率的前三甲(见表3)。
表32015年9月A股完成定增上市公司定增上市首日收益率TOP10
*定增上市首日收益率=[(完成定增公司之增发股票上市日收盘价/定增发行价)-1]*100
图22014年9月至2015年9月A股完成定增上市公司定增上市首日平均收益率
实施定增企业数量增加制造业较活跃
从实施定向增发的上市公司所属行业上来看,本月47家实施定增的上市公司共涉及16个行业,行业分布广泛,其中比较集中的热门行业为制造业和化学工业(见表4)。
表42015年9月A股完成定增上市公司数量及金额按行业分布
从宣布定向增发预案的上市公司所属行业上来看,本月69家宣布定增预案的上市公司主要集中在制造业、能源及矿业等行业。根据投中研究院统计显示,2015年9月,共有29家制造业上市公司宣布定增预案,占本月宣布定增上市公司数量的42.65%,预计募集资金511.15亿元(见表5,图3、图4)。
表52015年9月A股宣布定增上市公司数量及金额按行业分布
图32015年9月A股宣布定增上市公司数量行业分布占比
图42015年9月A股宣布定增规模行业分布
附:相关报告
投中统计:8月定增市场萎缩53家完成663.56亿元
投中统计:7月定增市场井喷52家完成1529.26亿元
投中统计:上半年定增活跃189家企业完成2856.8亿元
投中统计:5月定增市场井喷32家完成876.24亿元
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谢茂林AllenXie(助理分析师)
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刘美廷Fionaliu
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投中统计:9月定增市场稍有回暖 47家完成764.96亿元
2015年9月,A股定向增发市场萎缩。根据投中研究院统计数据显示,本月共有47家A股上市公司实施了定向增发方案,数量与上月53家相比下降了11.32%;再融资金额为764.96亿元,环比上升了15.28%。与此同时,本月有69家A股上市公司宣布了定向增发预案,环比下降了14.81%;预计融资金额总计2925.74亿元,环比上升20.37%。
2015年9月,A股定向增发市场萎缩。根据投中研究院统计数据显示,本月共有47家A股上市公司实施了定向增发方案,数量与上月53家相比下降了11.32%;再融资金额为764.96亿元,环比上升了15.28%。与此同时,本月有69家A股上市公司宣布了定向增发预案,环比下降了14.81%;预计融资金额总计2925.74亿元,环比上升20.37%。
9月定增市稍有回暖47家上市公司再融资764.96元
根据投中研究院统计数据显示,本月共有47家A股上市公司实施了定向增发方案,数量与上月52家相比下降11.32%;再融资金额为764.96亿元,环比上升了15.28%。与此同时,本月有69家A股上市公司宣布了定向增发预案,环比下降14.81%;预计融资金额总计2925.74亿元,环比上升20.37%。从单笔融资金额来看,本月实施定增的47家企业平均单笔融资金额为16.28亿元(见图1)。
图12014年9月至2015年9月A股上市公司定向增发预案与完成情况比较
2015年9月,在发布定增预案的企业中,七喜控股(002027.SZ)以资产置换并发行股份及支付现金的方式收购分众传媒100%股权并非公开募集配套资金的这一笔交易为本月宣布定增规模最大案例(见表1)。
此笔交易中,七喜控股以资产置换并发行股份及支付现金的方式收购分众传媒全体股东持有的分众传媒100%股权,并非公开发行股份募集配套资金。其中发行股份购买资产的发行价格为10.46元/股,预计合计发行381,355.64万股,发行股份募集配套资金的发行价格为11.38元/股,预计募集资金为50亿元。(见表1)。
表12015年9月A股宣布定增上市公司拟融资规模TOP10
2015年9月,在已经实施定向增发的上市公司中,双钱股份(600623.SH)发行股份940,784,985股,发行价格12.38元/股,募集资金净额为116.47亿元,在本月已经实施定增的上市公司中融资规模居首位(见表2)。
表22015年9月A股完成定增上市公司融资规模TOP10
9月份定增上市首日平均收益率59.61%
定向增发收益方面,根据投中研究院统计,2015年9月完成定增的47家上市公司定增上市首日平均收益率*为59.61%(见图2)。其中,新开源(300109.SZ)、万昌科技(002581.SZ)、任子行(300311.SZ)上市首日收益率分别达到了254%、241%和239%,占据了本月定增上市首日收益率的前三甲(见表3)。
表32015年9月A股完成定增上市公司定增上市首日收益率TOP10
*定增上市首日收益率=[(完成定增公司之增发股票上市日收盘价/定增发行价)-1]*100
图22014年9月至2015年9月A股完成定增上市公司定增上市首日平均收益率
实施定增企业数量增加制造业较活跃
从实施定向增发的上市公司所属行业上来看,本月47家实施定增的上市公司共涉及16个行业,行业分布广泛,其中比较集中的热门行业为制造业和化学工业(见表4)。
表42015年9月A股完成定增上市公司数量及金额按行业分布
从宣布定向增发预案的上市公司所属行业上来看,本月69家宣布定增预案的上市公司主要集中在制造业、能源及矿业等行业。根据投中研究院统计显示,2015年9月,共有29家制造业上市公司宣布定增预案,占本月宣布定增上市公司数量的42.65%,预计募集资金511.15亿元(见表5,图3、图4)。
表52015年9月A股宣布定增上市公司数量及金额按行业分布
图32015年9月A股宣布定增上市公司数量行业分布占比
图42015年9月A股宣布定增规模行业分布
附:相关报告
投中统计:8月定增市场萎缩53家完成663.56亿元
投中统计:7月定增市场井喷52家完成1529.26亿元
投中统计:上半年定增活跃189家企业完成2856.8亿元
投中统计:5月定增市场井喷32家完成876.24亿元
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